Rationelle forventninger er indenfor økonomi forventninger om økonomiske forhold, som er dannet ved brug af al tilgængelig information i overensstemmelse med den relevante økonomiske model. De betegnes derfor også modelkonsistente forventninger.
modelkonsistente forventninger
Den amerikanske økonom John F. Muth (1930-2005) lancerede i begyndelsen af 1960'erne idéen om, at forventningsdannelsen skal tage udgangspunkt i den model, der menes at beskrive den eller de relevante variable. Hermed udnyttes al tilgængelig information optimalt, og systematiske forventningsfejl udelukkes i modsætning til ved mekaniske forventningsmodeller (se adaptive forventninger). Med rationelle forventninger udelukkes hverken muligheden for fejlagtige forventninger, eller at forventningsdannelsen kan indeholde selvopfyldende elementer (se bobler).
Antagelsen om rationelle forventninger fik først afgørende betydning for den makroøkonomiske teori i forbindelse med den amerikanske økonom Robert E. Lucas' arbejde, der førte til nyklassisk økonomisk teori.
I dag forbindes antagelsen ikke med nogen bestemt teoriretning, da forudsigelser, som er fremkommet under antagelsen om rationelle forventninger, afhænger af den tilgængelige information og den model, der beskriver de givne forhold. Den nykeynesianske økonomiske forskningsretning tager således typisk udgangspunkt i rationelle forventninger, men lægger samtidig vægt på, at der er forskellige vigtige markedsfejl i virkelighedens økonomier, som forhindrer en hurtig pristilpasning og generelt fører til meget anderledes resultater end nyklassikernes antagelser.
Kommentarer
Kommentarer til artiklen bliver synlige for alle. Undlad at skrive følsomme oplysninger, for eksempel sundhedsoplysninger. Fagansvarlig eller redaktør svarer, når de kan.
Du skal være logget ind for at kommentere.